Bugünün iş ortamındaki değişimin hızı tartışmasız şaşırtıcıdır. E-ticaretin büyümesi; iş yapılarındaki değişiklikler; gelişen ilişkiler; finansman düzenlemelerindeki değişiklikler; sermayeye ve kaynaklarına erişim. Hepsi giderek artan oranlarda gerçekleşiyor. Hızlı. Bugün ortalama bir dizüstü bilgisayarda, aya bir adam koymak için gerekenden daha fazla bilgi işlem gücü olduğu gerçeği, işlerin ne kadar hızlı değiştiğini ve ister üst yönetimde ister bir işletme sahibinde ayak uydurmanız gerektiğini göstermelidir.
Özellikle, rekabet ortamınızdaki değişikliklere ayak uydurmalı ve sizi oyunda tutacak kadar hızlı bir yanıt vermeyi sağlayacak mekanizmalardan tam olarak haberdar olmalısınız. Bu makale, bu mekanizmalardan birine, sermayeye erişim ve bununla serbest nakit akışına bakacak. Bunu iyi yapmak için biraz ekonomi ile karıştırılmış sezgisel bir çerçeve kullanın. Neden? Sezgisel analiz, belirli soruları yanıtlamak için idealdir; bu durumda Firmamın rekabetçi ekonomik koşullardaki hızlı değişiklikleri yönetmesini ve oyunda kalmasını en iyi ne sağlayacak? Ve ekonomiyi, 40 yaş altı Amerika’nın en seçkin ekonomisti Steven Levitt yüzünden kullanacağım, Stephen Dubner ile birlikte ahlak dünyanın nasıl çalışmasını istediğimizi temsil ediyorsa, o zaman ekonominin gerçekte nasıl işlediğini gösterir.
Spesifik bağlantı noktalarına değinerek, sermayeye erişimi etkileyen stratejik konular araştırılabilir ve zamanında çözüme izin vermek için girişimler geliştirilebilir. Kısacası, karşılaştığınız soruyu yanıtlamanın en hızlı ve en doğru yolu, çünkü anlaşılması daha kolaydır ve gereksiz, gereksiz analizlerde takılıp kalmaz.
Çağdaş iş dünyasının dayanak noktalarından biri, özellikle serbest nakit akışını sürdürmeye yardımcı olduğunda, sermayeye erişimdir. Pek çok bakımdan bunlar tek ve aynı şeydir, yalnızca sermayeye erişim farkı, serbest nakit akışının gerekli bir habercisidir (sahip olana kadar onu kullanamazsınız). Ve herkesin buna ihtiyacı var. Firmanızı vekil kredi limiti olarak kullanarak, hesaplarını kapatmak için 45 ila 120 gün arasında herhangi bir yerde bulunan bordro, malzemeler, genel giderler ve borçlular.
Sermayeye erişim, daha önce açıklanan iş ortamında daha da büyük bir sorun haline geliyor; burada pazarlama hızı ve araç geliştirme (üretimi artırma), daralan teslimat zaman çizelgelerini karşılamak için çok önemlidir. Birçoğumuz, önümüzdeki altı ay boyunca sipariş defterini dolduracak büyük bir ihaleyle ödüllendirilmenin sevincini yaşadık, hemen ardından firmanın projeyi mevcut ve nakit akışı tahmini.
Küçük ve orta ölçekli işletmeler, nakit akışı ve büyüyen faaliyetlere sermaye erişimi söz konusu olduğunda, erişim eksikliğinin, yükselen bir pazarda bile devam eden operasyonları tehdit edebilecek bir sorun olduğu noktaya kadar belirli sorunlarla karşılaşmaktadır. Bilançoların oluşturulması zaman alır ve bankaların ödünç verecekleri bu teminata aykırıdır.
Bu sorunu çözmek için girişimler geliştirmek, mevcut bazı seçeneklere bakmayı ve bir karşılaştırma yapmayı, eldeki soruna en iyi çözümü sağlayacak bir karara varmayı içerir. Bu durumda, banka finansmanı ile fatura faktoringinin karşılaştırılması, sermaye erişimi / nakit akışı sorunu için olası çözümlere ilişkin içgörü sağlar.
Günlük ekonomi bu karşılaştırmayı, özellikle de teşvik çalışmaları hakkında bilgi verebilir – özellikle de diğer insanlar aynı şeyi istediğinde veya buna ihtiyaç duyduğunda, insanların istediklerini veya ihtiyaç duyduklarını nasıl elde ettikleri. Bankalarla başlayalım.
Banka kredilendirme gereksinimleri istilacı ve kısıtlayıcıdır. Genellikle bir beşlik ödünç almak için herkesi çıplak bırakmanız gerektiği hissine neden olurlar. Doğal olarak bu iddiaya itiraz ederler, ancak teşviklere geri dönelim, size borç vermek için onların dürtüsü nedir? Çabalarınızın karşılığını almak için. Kesinlikle bundan başka bir şey yok ve bu günlerde cüzdanınızın en büyük payını rakiplerinden kazanmak için krediyi bir kaldıraç olarak kullanıyorlar, sizi ömür boyu müşteri olarak almaya çalışıyorlar, sizinle ve işinizle birlikte büyüyorlar. Piyasada krediye ihtiyaç duyan insanların fazlası olduğu gerçeğini de eklediğinizde, seçim yapmayı göze alabilirler ve ekonomik olarak rasyonel olan şeyi riskten kaçınabilirler. Riskten kaçınma, bir bankanın ödenmesini sağlamak için evinize koyduğu ipoteği yönlendirir ve onları güçlü bilançolara karşı borç vermeye iten şeydir. Bilançolara muhasebe tarzında bakarlar, nakit ve gayrimenkul gibi maddi, gerçekleşebilir, likit varlıkları tartarlar, bir formül uygularlar ve sonuçların risk matrislerine göre nasıl yığıldığına göre borç verirler. Devam eden başarınız, yalnızca borcunuza hizmet etmenize (ve nihayetinde geri ödemenize) ve yatırımlarında sürekli bir marj oluşturmanıza olanak verdiği ölçüde onları ilgilendirir.
Aşırı derecede basit bir açıklama, tüm bunların zaman aldığını ve ağır düzenleme ve değerlendirme kısıtlamaları etrafında yapılandırıldığını göstermektir. Çok zaman ve bir sürü etkili kural. Birincisi, sizin bilançonuzu oluşturmanız ve ikincisi, bankacınızın kredi olanaklarınızı açabileceği veya uzatabileceği bir noktaya kadar değerlendirilmesini sağlamak için. Bu süre zarfında, bu büyük projeyi, üretim genişlemesini veya yükselen bir pazardaki operasyonları finanse etme fırsatı penceresi hızla geçerek başvuru ücretinizi cebinizden çıkarır ve başarılı olursa, ihtiyacınız olmayabilecek daha da büyük bir borcu ödemenizi sağlar.
Fatura faktörlerine dönersek, teşvikler aynı görünebilir, ancak geri dönüşlerini elde etme biçimleri biraz farklıdır. Bankalar, bir borcu geri ödeme kabiliyetinizi doğru bir şekilde tahmin etmede kendi zekalarına güvenirken, fatura faktörleri, müşteri tabanınızın size ödeme yapma kabiliyetini doğru bir şekilde değerlendirme becerilerine dayanır. Fatura faktörlerinde daha düşük algılanan riskten kaçınma küçük bir rol oynar, ancak faktörün geleneksel kredilendirmeden farklı olan genel durumu nasıl gördüğüdür. Öncelikle, banka gibi faktörler, alacaklarınızı varlık olarak tanır. Aradaki fark, bir fatura faktörünün alacaklarınızı hızlı bir şekilde gerçekleşebilir bir varlık olarak görmesi ve ödenmemiş faturalarınızı tahsil etme haklarını (ve risklerini) satın almaya hazır olmasıdır.
Başka bir deyişle, ekonomik açıdan fatura faktörü, alacaklarınızı nakit akışı cinsinden gelecekteki değeri olan varlıklar olarak tanır ve müşterilerinize ilişkin değerlendirmelerinin olumlu olması koşuluyla, bu varlıklar için etkin bir pazar sağlamaya hazırdırlar. Ancak bu piyasa, işleminizin faturayı satmasıyla kapanır; önemsiz tahviller veya diğer türevler gibi ikincil bir piyasa yoktur.
Faktörler aracılığıyla sermayeye erişim, geleneksel kredilerden daha pahalıdır ve bu, size değil, müşteri tabanınıza bağlı risk priminden kaynaklanmaktadır. Bu şaşırtıcı değil ve muhtemelen sen ve ben de aynısını yapacağız. Tekrar ekonomiye ve teşviklerle ilgili çalışmamıza dönersek, rasyonel bir kişi üstlendiği her ekstra risk birimi için bir prim ister. Algılanan daha yüksek bir risk için daha büyük bir teşvik. Faktoring durumunda, menkul kıymetin gayrimenkul olmadığı durumlarda riskler biraz daha yüksek kabul edildiğinden, tüm alacaklarınız üzerinden birinci pozisyon alacağından riskler biraz daha yüksek kabul edildiğinden, prim eşdeğer banka kredi faiz oranlarından daha yüksektir. Riske maruz kalmanız, alacakları kendiniz tahsil etmekten daha düşüktür (fatura faktörleri ticari işlemlerde çok iyidir) bankaya kıyasla faktör tarafından tahsil edilen daha yüksek ücret, bu riski azaltmak için ödemeniz gereken primdir.
Faktörlerin sağladığı fark, sermayeye erişim hızı ve temerrüde düştüğünüzde ne olduğudur. Banka kredisinde temerrüde düşerseniz, işinizi, hatta ailenizin evini bile kaybedebilirsiniz. Faktoring, dahil olan para toplamları her zaman daha küçük olmasına rağmen, o kadar sert değildir. Rücu olan ve olmayan olmak üzere iki tür faktoring ürünü vardır ve yine, fark risk üstlenmesinden ve bir faturada ödenmeme riskini üstlenmek için talep edilen primden kaynaklanmaktadır. Rücu faktoringi ile, müşterinizin ödeme yapmamasından sorumlu olursunuz ve rücu edilmemesi durumunda faktör, bir noktaya kadar ve daha yüksek bir primle riski üstlenir.
Özetle, hem geleneksel kredilendirmede hem de faktoringde yararlar ve tuzaklar vardır. Bunlar değişken ekonomik dönemlerdir ve önceki yirmi yılın patlama zamanlarında birkaç kez yanmış olan bankalar, kredi standartlarını sıkı bir şekilde sürdürerek riskten çok daha fazla kaçınmaktadır. Dolayısıyla, bu bilgilerin ışığında, şu soruyu yanıtlamaya çalışarak sorunumuza dönüyoruz: Bu yaklaşımlardan hangisi, bana hızla değişen bir iş ortamında başarılı olma fırsatını sağlamak için ihtiyaç duyduğum esnekliği en iyi sağlıyor?
Birçok işletme için cevap, kıta Amerika Birleşik Devletleri’nde 1 trilyon $ ‘dan fazla kredi sağlayan fatura faktoringinde yatıyor. Tüm iş durumlarında olduğu gibi, uyarılar vardır veya başka bir şekilde tarif edilir, sürekli olarak izlenmezse, aslında sizi yavaş yavaş boğabilecek rahat bir güvenlik örtüsü haline gelebilecek düzenlemeler.
Faktoring yoluyla nakit akışına sürekli erişime alışmak kolaydır. Bankanız gibi halka açık devasa bir kurum tarafından desteklendiğinizi bilerek kendinizi rahat hissetmek de kolaydır. Küçük ve Orta Ölçekli İşletmelerin yönetimi ve sahipleri, teşvik çalışmalarının kendileri için de işe yaradığını sürekli olarak kendilerine hatırlatmalıdır. Sermaye finansmanı ve nakit akışı düzenlemelerinizin sürekli olarak gözden geçirilmesi, sonuçta olduğunuz anlaşmanın firmanız için en iyisi olduğundan emin olmak için çok önemlidir. Her şey istediğiniz veya ihtiyacınız olanı elde etmekle ilgili, özellikle de başkaları aynı şeyi istediğinde veya buna ihtiyaç duyduğunda.
GIPHY App Key not set. Please check settings