Çalışma Bakanlığı’nın 401k varsayılan yatırım seçeneklerini ayarlama konusundaki ön kılavuzunun gizli bir önizlemesi vardı. Bu durumlar, 401k katılımcısı 401k katkıları için bir yatırım seçeneği belirlemediğinde veya otomatik kayıt özellikli 401k planlarında 401k varsayılan fon kullanıldığında ortaya çıkar.
Şu anda, 401k planı sponsorları, güvene dayalı sorumlulukları ile ilişkili risk ve herhangi birini seçemeyen katılımcıların varsayılan yatırımlarının kazanç performansı riskiyle ilgili endişeleri nedeniyle varsayılan fon kararlarını yeniden düşünüyorlar.
Bir katılımcı seçim yapamadığında, varsayılan fon, plan mütevelli heyetleri tarafından onlar için yapılan seçimdir. Ve katılımcı varsayılan bir yatırım kullanıldığında karar VERMEDİĞİ için, plan vekilleri fonlarına ihtiyatlı bir şekilde yatırım yapmaktan sorumludur.
Birçok plan sponsoru, varsayılan yatırımla ilgili kararlarının, İç Gelir Kanunu Bölüm 404c’nin güvenli liman muafiyeti tarafından korunduğunu düşünmektedir. Bölüm 404c, katılımcılara kendi yatırımlarını seçme seçeneği verildiğinde, sponsorları yatırım kararları yükümlülüğünden planlamak için bir muafiyet sağlar. Bölüm 404c, katılımcıları yatırım seçenekleri tercihlerine göre planlama sorumluluğunu devreder. Burada sponsorlar, katılımcının aktif bir seçim yapmayarak varsayılan yatırımı almaya karar verdiğine inanıyor.
Ve varsayılan yatırım bir Durağan Değer veya Para Piyasası Fonu ise, katılımcı herhangi bir anaparasını kaybetmez. Plan sponsorları, katılımcı fonlarının risk altında olmadığını ve dolayısıyla onlar da risk altında olmadığını düşünürler.
Katılımcı, varsayılan bir yatırım kullanıldığında karar vermediğinden, plan güvenceleri için 404c savunması yoktur. Ayrıca, ERISA sponsorların risk ve getirileri değerlendirmek ve çeşitlendirilmiş ve ihtiyatlı yatırım seçenekleri sağlamak için gerekçeli, düşünceli bir süreçle yatırım yapmasını talep etmektedir.
Yönetmelikler ve Yorumlama Bürosu’ndaki bir Çalışma Hukuku uzmanının değişime tabi olduğunu söylediği gelecek kılavuza göre, 401.000 mütevelli heyetine 401.000 yatırım yönetimi kararları ve “doğrudan ve gerekli sonuç” olan herhangi bir ihlal güvenli bir liman verilir bir katılımcının veya yararlanıcının hesabına “varsayılan bir yatırıma yatırım yapma”. Öte yandan, yatırım yöneticileri ve danışmanları, 401k yatırımları veya bunun sonucunda ortaya çıkan zararlarla ilgili olarak verdikleri tüm kararlardan yalnızca sorumludur ve bu tür bir rahatlama alamazlar.
Ancak bu 401k güvenli limana hak kazanmak için, 401k mütevelli heyetinin katılımcılara izin vermesi gerekir:
– yatırımlarını alternatif bir hesaba taşıma fırsatı
– varsayılan yatırım için önceden bildirimde bulunun ve
– varlıkları belirli bir nitelikli varsayılan yatırım türüne yatırın.
Ayrıca, bir yaşam döngüsü fonu veya yönetilen bir hesap olabilen bu seçim, portföyde işveren hissesinin varlığını sınırlandırmalı ve fonların temerrütten transfer edilmesine izin vermelidir.
Bir 401k planında varsayılan yatırım seçenekleri için fonların seçilmesiyle ilişkili 401k güvenirlik sorumluluğu, bu yeni ön güvenli liman ile artık hafifletildi.
401k plan sponsorları için bir kaş daha az çatlak.
GIPHY App Key not set. Please check settings