Vadeli İşlem Sözleşmeli Ticaret

Bir vadeli işlem sözleşmesinin sınırlı bir ömrü vardır. Ayrıca burada gerçekten işin içinde olan nakit emtia değildir. Bunun yerine, tüccarlar fiyat dalgalanmalarına karşı koruma sağlamak veya emtia fiyatlarındaki olası değişikliklerden bir miktar kar elde etmek için bir vadeli işlem sözleşmesi kullanırlar. Başka bir deyişle, vadeli işlem sözleşmesinin alıcısıysanız, satıcıyla temeldeki malı belirli bir tarihte ve sabit bir fiyattan satın almayı kabul edersiniz. Sabit fiyat ile altta yatan emtiaların gerçek fiyatı arasındaki fiyat değişikliği, vadeli işlem sözleşmenizde kar elde edip etmeyeceğinizi veya zarar görüp görmeyeceğinizi belirleyecektir. Satıcı ve alıcı genellikle vadeli işlem sözleşmesi sona ermeden önce ilgili kısa ve uzun pozisyonlarını bağımsız olarak tasfiye eder ve çok nadiren oyundaki emtiaları teslim alır.

Vadeli işlem sözleşmesi fiyatlandırmasındaki dalgalanmalar

Bir vadeli işlem sözleşmesinin fiyatındaki dalgalanmalar, çeşitli farklı ve büyük ölçüde öngörülemeyen faktörlerden kaynaklanır. Faiz oranları en büyük güç oyunlarını yapar. Bir döviz vadeli işlem sözleşmesinde işlem yapıyorsanız, Federal Rezerv, ABD Hazinesi ve yabancı merkez bankalarının politikaları ve ticari faaliyetleri, faiz oranlarını ve ardından döviz fiyatlandırmasını etkileyecektir. Hisse senedi endeksleri oynuyorsanız, vadeli işlem sözleşmenizin genel olarak borsayı etkileyen herhangi bir şeyden etkilendiğini göreceksiniz. Bir kez daha, faiz oranları dikkate alınması gereken ciddi bir faktördür. Bu artış olursa, borsada biraz ağrı ve kazanç için çok umut ettiğiniz üzerinde baskı olacaktır. Doğal olarak sadece ilginin bir etkisi yoktur. Genel ekonomik faktörler, mevsimsel etkiler ve bir malın gelecekteki beklenen fiyatlandırması akılda tutulmalıdır.

Bir vadeli işlem sözleşmesinin fiyatı, borsadaki ortalama hisse senedinin fiyatından çok daha çalkantılıdır. Bir emtia bir yıl yukarı doğru hareket edebilir ve ertesi yıl aşağı doğru bir spiral şeklinde olabilir. Vadeli işlem sözleşmesinde işlem yapan hiç kimse, defnesine güvenemez. Emtia tüccarının (ideal olarak) geleceğin neler getirebileceğini daha iyi tahmin etmek için hem temel analizi hem de çizelgeyi kullanması gerekecektir.

Temel analiz biraz zor bir iştir: arz ve talebin yakından izlenmesi gerekir. Talep olduğundan daha fazla arz varsa, emtia fiyatı kesinlikle düşecektir ve talebi karşılamak için çok az arz varsa, vadeli işlem sözleşmeli tüccarı, sonuçta ortaya çıkan emtia fiyatı artışlarından çok iyi kazançlar elde edebilir.

Emtialardaki fiyat değişiklikleri genellikle temeller, doğal afetler, kötü mevsimler, politika ve algıdan etkilenir. Yükseliş veya düşüş değişimlerini önceden emen oluşumları veya kalıpları bulmak için grafiği kullanabilirsiniz. Çubuk grafikler, vadeli işlem sözleşmeleri tüccarları için basit ama etkili bir araç oluşturur. Belirli vadeli işlem piyasası fiyat hareketleri, hacmi ve açık faiz hakkında bilgi içerir. Bu emtia tabloları günlük, haftalık ve aylık olarak derlenir. Tarihsel modeller, pazar hakkında uzun vadeli bir görüş elde etme çabalarınızı teşvik edecektir. Bununla birlikte, işlemlerinizi planlarken hareketli ortalamalar ve osilatörler gibi şeylere de bakmalısınız.

Vadeli sözleşme oyununu kim oynuyor?

Bu makalede daha önce de bahsettiğimiz gibi, vadeli işlem sözleşmeleri satın almanın iki amacı vardır: Biri emtia fiyat değişikliklerini korumak, diğeri bu kaçınılmaz değişikliklerden para kazanmak içindir. Riskten korunma yapanlar, genellikle aynı zamanda, altta yatan emtia için bir tür gereksinimi olanlardır. Örneğin, emtia buğday ise, gelecekteki daha yüksek buğday fiyatlandırmasına karşı koruma sağlayan bir değirmencidir. Öte yandan spekülatör, temeldeki emtia ile ilgilenmez ve yalnızca hızlı bir para kazanmak için bir vadeli işlem sözleşmesi satın alır.

Etkili olarak iki tür vadeli işlem sözleşmesi koruması vardır: uzun bir hedge ve kısa bir hedge:

Kısa vadeli riskten korunma – Vadeli işlemler, normalde ya altta yatan emtiaya sahip olan ya da fiyatlandırma düştüğünde bir tür zarara uğrayacak olan bir tüccar tarafından satılır.

Uzun vadeli riskten korunma – Futures, normalde emtiayı kullanan veya işleyen biri tarafından satın alınır, çünkü fiyatlandırmanın artacağına dair endişeler vardır. Tüccar vadeli işlem sözleşmesini daha sonraki bir tarihte, potansiyel olarak üreticiye o anda ödemesi gerekenden daha fazla bir fiyata satabilir ve karı cebe indirebilir.

Spekülatörlerin, doğal uzun veya kısa pozisyonları olmasa da burada da oynayacakları bir rol var. Tek amaçları düşük fiyattan alıp yüksek fiyattan satmaktır. Bu süreçte, hedger ticaretinin sıklıkla karşı tarafını aldıkları için ihtiyaç duyulan likiditeyi sağlarlar.

Vadeli sözleşme ticaretinin avantajları

Vadeli işlem sözleşmelerinde alım satım yapmanın çeşitli avantajları vardır:

Volatilite nedeniyle, eğer alım satım kararınız sağlamsa, vadeli işlem sözleşmelerinden borsada alım satım yapmaktan daha erken potansiyel olarak daha fazla para kazanabilirsiniz. Aksi takdirde, daha hızlı para kaybedebilirsiniz.

Vadeli işlemler, yüksek kaldıraçlı yatırımlardır. Teminat olarak temel vadeli işlem sözleşmesi değerinin% 10 ila% 15’i arasında küçük bir kısmını artırmanız gerekirken, sözleşmenin tam değerinin keyfini çıkarırken ve zirveye ulaşırsınız. Yatırılan para, bir kesin teminattır. Diğer bir artı, marj ile tam sözleşme değeri arasındaki farka faiz gelmemesidir.

Bir vadeli işlem sözleşmesinin işlem yapma şekli, onu en adil ve verimli piyasalardan biri yapar. Ne de olsa açık bir haykırışla halka açık bir şekilde gerçekleşir.

Vadeli işlem sözleşmesi işlemlerinde nispeten düşük komisyonlar alınır ve sadece bir pozisyon tasfiye edildiğinde.

Emtia piyasalarının çoğu likit ve geniştir. Vadeli işlem sözleşmesi işlemlerinde hızlı bir geri dönüş ve daha sonra ticaret kararı ile ticaretin yürütülmesi arasında ters piyasa hareketlerinin meydana gelme olasılığı daha düşüktür.